一、消费者信用计量技术的发展趋势

消费者信用计量技术自顺应实际需要产生以后,经历了上述诸多发展和演变,日趋完善,但它仍然随着实践的发展而不断演进。随着经济金融学以及科学技术的发展,现代信用管理水平日益提高,在未来若干年内,消费者信用计量技术也将产生深刻的变化。消费者信用计量技术的可能发展有:

第一,消费者信用计量技术日趋数量化的同时不失其艺术性。信用风险管理技术的数量化在当今世界已是大势所趋。数量化可以更精确地度量风险,利于信用风险管理,减少损失,提高利润。在提高数量化程度的同时,信用计量技术仍然不失其艺术性的一面。信用管理本身既是技术又是艺术,其艺术性是纯粹的精确数量化无可替代的。

第二,消费者计量技术渐趋全面化和精致化。一方面,消费者计量技术考虑的因素涵盖面更加广泛、细致,力图挖掘出最能够反映消费者信用质量的信息,所采用的技术也特别精致复杂,以前认为比较复杂的分类树、Probit和Logit回归已经变得普通,大量非线性方法如多层感知器、径向基函数神经网络、半参数回归、遗传算法等被运用,新的方法如面板数据、生存分析、近邻方法等也不断涌现。另一方面,信用计量技术不仅仅关注某一个点,而是充分考虑所有相关方面,形成精致的信用计量系统。

第三,消费者信用计量技术从风险管理的角度向整体利润管理的角度转变。这在前述演变历程中已经有所阐述。信用计量的观念不仅仅是减小信用风险,而是要提高贷款人的经营利润,即从产品/消费者信用评分向产品/消费者利润评分转变,这种转变在未来会愈加明显。

第四,消费者信用计量从单个消费者或产品分析向消费者群体或组合分析发展。这既是从整体组合角度控制管理风险的思想贯彻,也是向利润管理转变的先导。由于各个体之间的差异,风险的组合分散化作用就有了用武之地。从组合的角度能够更好地减小风险,增加价值,虽然会增加某个体的风险。新巴塞尔协议就要求各有关消费金融机构从组合的高度管理风险。这类计量模型在目前可以说尚属空白,即便在消费者信用计量技术发达的欧美也是急需发展的领域,象著名的消费信用局Trans Union、Experan、Equifax等也在积极开发这方面的技术。新巴塞尔协议也建议采用零售业务采用企业批发业务的组合模型,实属无奈之举。可以预见,在未来很长一段时间内,组合管理将是消费者信用计量技术的主要发展方向之一。

第五,消费者信用计量技术由简单的分类技术向计量违约概率、评级以及违约损失率等多功能方向发展。传统的分类技术已经不能满足现代信用风险管理的需要,新巴塞尔协议在组合管理方面要求基于内部评级法构建信用企业自己的风险管理系统,涉及评级、精确计算违约概率和违约损失率。未来的消费者信用计量技术必将在此方向大有作为。